미국 금융주 투자 [ 미국 은행 관련주 투자 전망 ]

미국 금융주 투자 [ 미국 은행 관련주 투자 전망 ]

대부분의 사람들은 "금융 부문"이라는 용어를들을 때 은행을 생각합니다.

 

이것은 확실히 금융 부문의 가장 큰 부분이지만 여기에 포함되는 여러 다른 유형의 회사도 있습니다.

 

대부분의 금융 부문 회사는 다음 주요 범주 중 하나에 해당 할 수 있습니다.

은행 :

앞서 언급했듯이 은행주 가 금융 부문의 대부분을 차지합니다. 여기에는 개인과 기업에 예금 계좌와 대출을 제공하는 Wells Fargo (NYSE : WFC) 와 같은 상업 은행 이 포함됩니다 .

 

기관 및 순자산 가치가 높은 투자자에게 서비스를 제공하는 Goldman Sachs (NYSE : GS) 와 같은 투자 은행 ; 및 JPMorgan Chase (NYSE : JPM) 와 같은 유니버설 뱅크 는이 둘의 조합을 제공합니다.

 

보험 :

 

금융 부문에서 두 번째로 큰 부분은 보험입니다.

금융 부문에는 재산 / 사고 보험사, 생명 및 건강 보험사, 전문 보험사 및 보험 중개인이 포함됩니다.

실제로 여러 대형 보험 자회사를 소유하고있는 Berkshire Hathaway (NYSE : BRK.A) (NYSE : BRK.B) 는 금융 부문에서 두 번째로 큰 회사입니다.

 

금융 서비스 :

일부 회사는 투자 및 금융 관련 서비스를 제공하지만 실제로 은행이나 보험사 자체는 아닙니다.

신용 평가 기관 S & P Global (NYSE : SPGI) 과 선물 거래소 CME 그룹 (NYSE : CME) 이 좋은 예입니다.

 

모기지 REITs :

몇 년 전까지 만해도 모든 부동산 주식은 금융 부문에 포함되었습니다. 대부분은 이후 부동산 부문에 추가되었지만 모기지 및 기타 금융 상품을 소유 한 회사 인 모기지 부동산 투자 신탁 은 그대로 유지됩니다.

 

Fintech :

금융 기술 또는 "fintech"주식은 기술을 활용하여 금융 산업을위한 새로운 솔루션을 만듭니다. Visa (NYSE : V) , PayPal Holdings (NASDAQ : PYPL) 및 Square (NYSE : SQ) 와 같은 회사를 생각해보십시오 .

 

블록 체인 및 암호 화폐 :

금융 부문의 일부 회사는 블록 체인 기술을 사용하여 제품 및 서비스를 개발하고 비트 코인과 같은 암호 화폐 관련 비즈니스를 수행합니다.

 

 

초보자를위한 3 가지 훌륭한 금융 주식

 

금융 부문에는 수백 개의 주식이 있으며 다양한 규모, 비즈니스 역학, 성장 잠재력 및 기타 요인이 있습니다. 그러나 Vanguard Financials ETF (NYSEMKT : VFH)의 경우 초보자를위한 현명한 선택 인 성숙하고 이해하기 쉬운 비즈니스 또는 비즈니스 모음이 있습니다.

 

Berkshire Hathaway

 

(NYSE : BRK.A) (NYSE : BRK.B) 는 항상 금융 부문 주식으로 간주되지는 않지만 핵심은 보험 회사입니다.

Warren Buffett이 이끄는 Berkshire는 GEICO의 모회사이며 대규모 재보험 운영도 운영하고 있습니다.

 

투자자들은 또한 Berkshire가 소유하고있는 수십 개의 비금융 자회사와 여러 주요 미국 은행에서 큰 지분을 소유하고있는 회사의 방대한 주식 포트폴리오에 노출됩니다.

 

JPMorgan Chase

 

(NYSE : JPM) 는 미국 최대 은행이자 금융 부문에서 가장 큰 회사입니다.

JPMorgan Chase를 투자로 상대로 소송을 제기하는 것은 어렵습니다 . 은행은 업계에서 가장 높은 수익성 지표를 지속적으로 게시하고 소비자 및 투자 은행 모두에서 대규모 운영을하고 있습니다.

 

Vanguard Financials ETF

 

(NYSEMKT : VFH)를 사용하면 최소한의 비용으로 전체 금융 부문에 투자 할 수 있습니다.

 

우리가 이미 언급 한 두 회사 외에도 시가 총액에 따라 가중치가 부여 된 총 428 개의 서로 다른 금융 부문 주식에 노출 될 것입니다

 

(따라서 펀드 자산의 더 큰 규모의 금융 회사에 있음). 초보 투자자가 할 수있는 가장 현명한 것 중 하나는 한 주식에 너무 많이 의존하지 않는 것입니다.

 

 

금융주 분석을위한 중요한 지표

가격 대비 수익 (P / E) 비율과 같은 표준 투자 지표 외에도 금융 부문 투자자가 알아야 할 특히 중요한 지표가 있습니다.

 

이러한 처음 5 개 메트릭은 은행 주식을 분석 할 때 특히 유용합니다 .

 

자기 자본 수익률 (ROE) 및 자산 수익률 (ROA) : 은행 수익성을 표현하는 데 가장 널리 사용되는 두 가지 측정 항목 인 ROE와 ROA는 각각 주주 자기 자본 및 총 자산의 백분율로 표시되는 회사의 연간 수익입니다. 10 % ROE와 1 % ROA는 업계 벤치 마크로 널리 간주됩니다.

 

순이자 마진 (NIM) :

은행이 돈을 버는 다른 방법 (예 : 투자 은행)이 있지만 대부분은 단순히 돈을 빌려 고객에게이자를 부과함으로써 대부분의 수익을 얻습니다.

은행이받는 이자율과 지불하는 이자율의 차이를 순이자 마진이라고합니다.

 

 

효율성 비율 :

은행의 효율성 비율은 수익을 창출하기 위해 지출하는 금액의 척도입니다.

예를 들어, 60 %의 효율성 비율은 은행이 100 달러의 수익을 창출하기 위해 60 달러를 지출했음을 의미합니다. 낮을수록 좋습니다.

 

 

NCO (Net charge-off) 비율 :

은행 대출의 연간 비율로 대손상각으로 끝나는 것으로, 기관별 자산 건전성 비교에 유용 할 수 있습니다.

 

 

가격 대비 장부 (P / B) :

은행 주식, 장부 가격 또는 P / B를 평가할 때 P / E 비율만큼 유용 할 수 있습니다.

 

P / B는 회사의 주가를 순 자산 가치로 나눈 값입니다. 더 좋은 점은 가격 대비 유형 장부가 (P / TBV) 비율은 브랜드 이름이나 영업권과 같은 가치가 높은 자산을 제외합니다.

 

보험 주식에 대한 두 가지 중요한 지표 :

종합 비율 :

보험 회사는 보험료 수입을 모으고 보험금 청구로 지급하는 금액 (손실률)과 기타 사업비 (비용 비율)의 두 가지 주요 비용이 있습니다.

 

이들의 합계는 결합 된 비율 입니다. 간단히 말해, 합산 비율이 100 % 미만이면 보험사가 인수 이익을 운영하고 있음을 나타냅니다.

 

 

투자 마진 :

보험 회사는 보험 계약을 통해 수익을 얻는 것 외에도 보험금 지급을 기다리는 동안 수집 한 보험료를 투자하여 수익을 창출합니다.

 

이는 투자 수입이 종종 보험 회사 이익의 주요 원천이기 때문에 중요합니다.